Инвестиции в золотые (и серебрянные) инвестиционные монеты России

Мое мнение насчёт золота

Дорогой друг, до того, как вы продолжите читать дальше, я хочу, чтобы вы знали, что я НЕ против инвестирования в золото. Более того, я считаю, что иметь золото в своем портфеле (в виде монет, слитков, ETF-ов, металлических счетов и т.д.) даже нужно.

Самые главные два вопроса — какую долю должно занимать золото в вашем портфеле и на какой срок вы инвестируете. Как вы поймете из материала ниже, инвестиции в золото — это скорее очень долгосрочная и защитная история. А доля защитных активов не должна быть большой, иначе про пассивные заработки придется забыть.

Существует и другой сценарий — что завтра все бумажные деньги рухнут, америка загнётся и все такое 🙂 Кто верит в такие истории, которые безусловно могут произойти, как и, например, третья мировая война — может  смело увеличивать свою долю инвестиций в золото.

Монеты

В России официальным статусом инвестиционных монет обладают:

  • золотая монета «Червонец» («Сеятель») 1975-1982 годов выпуска
  • «Георгий Победоносец» — 50 рублей 2006-2010 годов выпуска
  • «Знаки Зодиака» 2002-2005 годов выпуска и др.

Полный список инвест. монет здесь (нужно выбрать «Все», поставить галочку «Инвестиционные»  и показать «Списком»).

Аналитика цены на золото

График цены на золото за 100 лет.

(Цена золота скорректированая на инфляцию)

Большая волатильность и длительные периоды падения цены

Как видно из графика:

  • c 34-го по 70-й (35 лет) — период падения цены
  • с 1980 по 2000 г  (20 лет) — период падения цены
  • с 2011 по 2019 (8 лет) — период падения цены

Сравнение доходности инвестиций в золото с инвестициями в американский фондовый рынок

Желтая линия — это золото, серая — серебро, красная — индекс американского фондового рынка (S&P500). А чёёёёёрная (!!!) — это доходность с учетом реинвестированных дивидендов. Т.е. если бы вы не забирали дивиденды, а докупали бы на них ценные бумаги. Та же история на отрезке 50 лет. Разница с доходностью золота колоссальная — в 7 раз. Источник здесь

Вывод: доходность (не рост «цен» на золото и на ценные бумаги, а именно «доходность») вложений в золото в разы меньше доходности от вложений в (американские) ценные бумаги.

Цена на монеты

В день написания статьи рыночная стоимость одного грамма золота составила $41,71 или 2730 руб. за 1 грамм золота.

Котировки монет от ЦБ здесь — по этим ценам обычному человеку не купить, это ориентир цены. А вот котировки монет в «отличном состоянии» от Сбербанка здесь.

Я скачал эти котировки Сбербанка, проанализировал цены и сравнил их с рыночными и вот что получилось.

Выводы:

  • цена за грамм золота в монетах на 30-40% превышает рыночную!
  • банки покупают монеты обратно со скдикой в 20-30% (у Сбера 24%)
  • чтобы заработать, нужно ждать пока цена выкупа монеты вырастет на >25-30%!

Где купить монеты

Купить / продать монеты можно в банках. Развитую сеть покупки монет имеет Сбербанк. Цены у Сбера, часто значительно хуже, чем вы можете найти в других банках (знаю по практике).

При продаже следует учитывать, что многие банки продают монеты, но далеко не все занимаются обратным выкупом инвестиционных монет у населения — в банке должен быть специалист, способный произвести квалифицированный осмотр и идентифицировать подлинность монет.

Также купить / продать можно вне банковской системы. Но тут возникает куча рисков: поддельные монеты, обман и пр.

При покупке монет в надежных местах вам выдадут сертификат подлинности. Хотя, т.к. у монеты нет номера, чтобы сопоставить его с сертификатом — эта гарантия условная.

Онлайн Курс (Тренинг) по Инвестированию. 5 недель (2 раза в неделю) практического обучения о том, как: ✔ преодолеть страхи; ✔ выбрать брокера и тариф; ✔ выбрать и купить ценные бумаги; ✔ не потерять деньги; ✔ начать зарабатывать на фондовом рынке ✔ сформировать пассивный доход. Подходит для начинающих инвесторов и резидентов разных стран. Начните обучение в эту субботу здесь!

Налоги

НДС. Этот налог был отменен в 2011 году. Но перед покупкой не стоит забывать, что не все золотые монеты являются инвестиционными — есть и коллекционные, которые облагаются НДС.

Что касается слитков: В настоящее время покупка золота в слитках в России облагается налогом в 20%. Во время обратной продажи слитка золота банку сумма налога инвестору не возвращается. Это и делает покупку золота в слитках невыгодным занятием. Однако в ближайшее время Минфин планирует отменить НДС по слиткам.

НДФЛ — до 3 лет владения — 13% на разницу в цене (если есть подтверждающие покупку и продажу документы), и на всю сумму продажи (если таких документов нет). После 3 лет владения — НДФЛ-а нет. НДФЛ возникает только в момент их продажи.

Количество и стоимость монет не влияет на величину или условия уплаты налога. Вы можете купить монеты на любую, подходящую для вас, сумму. Данная льгота действует на каждую монету спустя три года после покупки. То есть, если вы спустя еще полгода-год купите еще монет, то 3х летняя льгота начнет действовать на полгода-год позже первой покупки.

Золото (монеты, слитки) — это имущество. А значит вы также можете воспользоваться имущественным вычетом при продаже этого имущества.

И у вас есть 2 варианта снизить налог:

  • При продаже, полученную прибыль можно уменьшить на сумму понесенных расходов. То есть на стоимость покупки золота.
  • Либо получить имущественный вычет 250 тысяч рублей при продаже имущества (золота). Эта льгота предоставляется налогоплательщику ежегодно.

Хранение

Хранение монет это существенный минус инвестиционных монет. В отличии от других стран, в России не принимают или существенно обесценивают монеты с царапинами, и даже с отпечатками пальцев. Их нельзя трогать, на них нельзя дышать ))), хранить их дома опасно, в ячейке — расходы. В общем, «геморрой» определенный.

История развития цены на золото за 100 лет.

Цена золота по годам по сравнению с Промышленным индексом Доу Джонс, инфляцией и  факторами, влияющими на цену

Год  Цены на золото (Золотой фиксинг ) Промышленный индекс Доу — Джонса (Дек 31) Инфляция (Дек) Факторы, влияющие на цену золота
1929 $20.63 248.48 0.6% Рецессия
1930 $20.65 164.58 -6.4% Снижение цен
1931 $17.06 77.90 -9.3% Депрессия
1932 $20.69 59.93 -10.3% Депрессия
1933 $26.33 99.90 0.8% Рузвельт вступает в должность
1934 $34.69 104.04 1.5% Рост. Закон о золотовалютном резерве США
1935 $34.84 144.13 3.0% Рост
1936 $34.87 179.90 1.4% Рост
1937 $34.79 120.85 2.9% Рузвельт сократил расходы
1938 $34.85 154.76 -2.8% Сокращение до Июня
1939 $34.42 150.24 0% Конец «пыльных бурь 30х»
1940 $33.85 131.13 0.7% Рост
1941 $33.85 110.96 9.9% США вступают во Вторую мировую войну
1942 $33.85 119.40 9.0% Рост
1943 $33.85 135.89 3.0% Рост
1944 $33.85 152.32 2.3% Бреттон-Вудское соглашение
1945 $34.71 192.91 2.2% Рецессия после Второй мировой войной.
1946 $34.71 177.20 18.1% Рост
1947 $34.71 181.16 8.8% Рост
1948 $34.71 177.30 3.0% Рост
1949 $31.69 200.13 -2.1% Рецессия
1950 $34.72 235.41 5.9% Рост. Война в Корее
1951 $34.72 269.23 6.0% Рост
1952 $34.60 291.90 0.8% Рост
1953 $34.84 280.90 0.7% Эйзенхауэр закончил Корейскую войну. Рецессия
1954 $35.04 404.39 -0.7% Индекс Доу  вернулся к значению 1929 г.
1955 $35.03 488.40 0.4% Рост
1956 $34.99 499.47 3.0% Рост
1957 $34.95 435.69 2.9% Рост до Августа
1958 $35.10 583.65 1.8% Сокращение до Апреля
1959 $35.10 679.36 1.7% Рост. Повышение процентных ставок
1960 $35.27 615.89 1.4% Рецессия. Понижение процентных ставок
1961 $35.25 731.14 0.7% Джон Кеннеди вступает в должность
1962 $35.23 652.10 1.3% Рост
1963 $35.09 762.95 1.6% Линдон Джонсон вступает в должность
1964 $35.10 874.13 1.0% Голдфингер представляет план по контролю над Хранилищем золотого запаса США
1965 $35.12 969.26 1.9% Вьетнамская война
1966 $35.13 785.69 3.5% Рост. Повышение процентных ставок
1967 $34.95 905.11 3.0% Рост
1968 $38.69 943.75 4.7% Рост. Повышение процентных ставок
1969 $41.09 800.36 6.2% Никсон вступает в должность. Рост. Повышение процентных ставок
1970 $37.44 838.92 5.6% Рецессия. Понижение процентных ставок
1971 $43.48 890.20 3.3% Рост. Меры контроля за заработной платой и ценами
1972 $63.91 1020.02 3.4% Рост. Стагфляция
1973 $106.72 850.86 8.7% Отмена Золотого стандарта
1974 $183.85 616.24 12.3% Уотергейтский скандал.
1975 $139.30 852.41 6.9% Конце рецессии. Акции растут, золото падает
1976 $133.88 1004.65 4.9% Рост. Понижение процентных ставок
1977 $160.45 831.17 6.7% Рост. Картер вступает в должность.
1978 $207.83 805.01 9.0% Рост
1979 $455.08 838.71 13.3% Федеральная политика характеризующуюся чередованием ограничений ухудшает инфляцию.
1980 $594.92 963.99 12.5% Цена на золото достигла 850 долларов на 21.01 Инвесторы ищут безопасность.
1981 $410.09 875.00 8.9% Снижение налогов Рейгана
1982 $444.30 1,046.54 3.8% Конец рецессии. Закон ГарнаСенЖермена
1983 $389.36 1,258.64 3.8% Рост. Рейган увеличил расходы
1984 $320.14 1,211.57 3.9% Рост
1985 $320.81 1,546.67 3.8% Рост
1986 $391.23 1,895.95 1.1% Рост. Рейган снизил налоги
1987 $486.31 1,938.83 4.4% Рост. «Черный понедельник»
1988 $418.49 2,168.57 4.4% Рост
1989 $409.39 2,753.20 4.6% Ссудно-сберегательный кризис
1990 $378.16 2,633.66 6.1% Рецессия.
1991 $361.06 3,168.83 3.1% Конец рецессии
1992 $334.80 3,301.11 2.9% Рост
1993 $383.35 3,754.09 2.7% Рост
1994 $379.29 3,834.44 2.7% Рост
1995 $387.44 5,117.12 2.5% Рост
1996 $369.00 6,448.27 3.3% Рост. Инвесторы переходят на акции
1997 $288.74 7,908.25 1.7% Рост
1998 $291.62 9,181.43 1.6% Рост
1999 $282.37 11,497.12 2.7% Рост. «Проблемы 2000 года»
2000 $274.35 10,786.85 3.4% Пик фондового рынка в Марте
2001 $276.50 10,021.5 1.6% Рецессия. Трагедия 11 сентября
2002 $347.20 8,341.63 2.4% Рост. 9-year gold bull market starts.
2003 $416.25 10,453.92 1.9% Рост
2004 $435.60 10,783.01 3.3% Рост
2005 $513.00 10,717.50 3.4% Рост
2006 $632.00 12,463.15 2.5% Рост
2007 $833.75 13,264.82 4.1% Пик Индекса Доу-14,164.43.
2008 $869.75 8,776.39 0.1% Рецессия
2009 $1,087.50 10,428.05 2.7% Конец рецессии. Цена на золото достигла $1,000 за унцию на 20.02
2010 $1,405.50 11,577.51 1.5% Закон Додда-Франка
2011 $1,531.00 12,217.56 3.0% Долговой кризис. Золото бьет рекорд $1,895 на 05.09
2012 $1,657.60 13,104.14 1.7% Рост. Золото падает. Акции растут.
2013 $1,202.30 16,576.55 1.5%
2014 $1,154.25 17,823.07 0.8% Укрепление доллара
2015 $1,061.00 17,425.03 0.7% Золото падает до $1,050.60 на 17.12
2016 $1,150.90 19,762.60 2.1% Доллар падает
2017 $1,302.50 24,719.22 2.1% Доллар падает
2018 $1,281.65 23,327.46 N.A. Доллар укрепляется

Примечание: между 1929 и 1969 годами используются среднегодовые цены на золото. В 1970 году ежемесячные декабрьские средние цены на золото использовались с 1920 по 1999 год. Последний рабочий день декабря используется для 2000-го.

Заключение

Золото как средство платежа, сбережения и приумножения богатства, пережило множество самых сильных валют мира в течение последних нескольких тысяч лет.  И я уверен, что оно переживет и доллар. Поэтому, оно было и (какое-то время точно) будет оставаться одним из лучших защитных активов, наличие которого необходимо в диверсифицированном портфеле долгосрочного инвестора. Однако защитный актив редко дает доходность, достаточную для формирования существенного капитала и пассивного дохода. Доказательство тому — история цены на золото.

Именно поэтому инвесторы и распределяют свои активы по разным степеням риска: такая та часть — на защитные активы (золото, облигации), такая-то на агрессивный рост, такая-то на умеренный рост и т.д.

Если, помимо защиты своих сбережений, вы хотите сформировать капитал, достаточный для того, чтобы он обеспечивал вас уверенным валютным пассивным доходом — нет лучше инструмента для непрофессионального инвестора (т.е. для обычного человека) — чем ETF-ы!

Вот тут я подробно рассказываю про них: Гид по ETF: 15 главных вопросов: Что такое ETF фонды, Как они работают, Как на них заработать и др.

Будет полезным!

——————-

Мини-курс "Как выбрать лучшие Американские ETF-ы". Получите пошаговую инструкцию с десятками скриншотов того, как я выбираю ETF-ы  для себя лично (!!!) и для клиентов. ETF - это именно тот инструмент, который позволяет зарабатывать от 10-20% (и выше) в долларах в год! Цена - всего 1,200 руб.! Узнайте больше здесь.

——————-

Куда и как (успешно) инвестирует семья MoneyPap-ы (PDF). В этом документе я честно рассказываю в какие доходные инструменты инвестирует деньги моя семья. Скачайте PDF бесплатно!

——————-

20+ Финансовых Форм, Таблиц и Калькуляторов для Тотального и Самостоятельного Управления Семейными Финансами от Тимура Мазаева. Бестселлер по цене чашки кофе - 149 руб.! Смотрите здесь.

По теме:

▫️  История инфляции в России
▫️  История инфляции в США и Великобритании
▫️  Обезличенный Металлический Счет (ОМС)
▫️  Минигид «Инвестиции в золото». Вот что нужно знать инвестору
▫️  Золотые ETF-ы
▫️  Покупка / продажа слитков драгоценных металлов (золото, серебро и др.) | Инвестиции в драгметаллы
▫️  Стоит ли покупать доллары сейчас? Что с ними делать дальше? Плюс прогноз.


Список всех подкастов здесь.
Спасибо, что смотрите, читаете и слушаете MoneyPapa!


👍  Если Вы прочитали для себя что-то полезное, то, пожалуйста, поддержите проект MoneyPapa и сделайте следующее:

1️⃣   подпишитесь на мои новости здесь
2️⃣   подпишитесь на меня на ютубе, в инстаграм, в телеграм и в фейсбуке
3️⃣   и лайк, подписка, комментарий!

Так я буду знать, что Вам нравится то, что я делаю и я буду создавать полезные материалы ещё! Заранее большое спасибо!

***

👋 А я желаю Вам благополучия в финансах, в семье и по жизни!
С Вами был Тимур Мазаев, он же MoneyPapa

ADD_THIS_TEXT